Fractal привлекает $6 млн для изменения структуры рынка после краха FTX и 3AC
Fractal предоставляет платформу для криптотрейдеров, которая, по ее словам, обеспечивает большую прозрачность, чем существующие рынки капитала.
Ая Канторович — специалист по крипторынку — рассказывает о своем новом стартапе Fractal, который, по ее мнению, мог бы предотвратить многие грубые ошибки на рынке капитала, от которых пострадала индустрия в 2022 году.
«Они прислали нам список условий через неделю после краха FTX», – сказала она об инвесторах.
Hack VC подтвердила, что отправила во Fractal список условий 18 ноября, через семь дней после того, как FTX подала заявление о банкротстве, и на фоне растущего интереса институциональных инвесторов к ончейн-финансированию.
Новая компания, объявившая в понедельник о сборе средств в размере 6 миллионов долларов, создает платформу, которая способствует более прозрачному клирингу и расчетам по цифровым активам, устраняя непрозрачность, которая привела к заключению сделок с использованием заемных средств, которые ускорили крах таких фирм, как Three Arrows Capital и FTX.
Канторович является со-генеральным директором Fractal вместе с Алексом Элкрифом, бывшим инженером хедж-фонда LedgerPrime, который был приобретен FTX в 2021 году и до банкротства превратился в семейный офис. Канторович и Элкриф поженились, и Канторович присоединилась к команде Fractal 1 апреля.
Ограниченное обеспечение
С Fractal клиенты смогут отслеживать свои позиции в режиме реального времени, чтобы снизить риск контрагента. Теоретически это означает, что сущность платформы не может торговать, используя одно и то же обеспечение, с несколькими контрагентами.
Обеспечение для заимствования будет ограничено криптовалютными голубыми фишками, чтобы избежать неправомерных проблем с ликвидностью, с которыми сталкиваются контрагенты в Alameda, которая заимствовала свои активы в собственном токене FTT.
«Сделка с контрагентом А и контрагентом Б не обязательно влияет на остальных их контрагентов, потому что все они имеют сегрегированные счета, и вы должны размещать залог с каждым счетом, – сказала Канторович. – Если кто-то вносит 10 миллионов долларов у контрагента и это отображается на панели инструментов, вы можете видеть, что он не перекредитован».
Прозрачность
Fractal не одинок в своей миссии. Майкл Моро, давний руководитель рынка криптовалют, присоединился к новой бирже деривативов под названием Ankex в качестве генерального директора после ухода из обанкротившейся кредитной и торговой компании Genesis Global Capital.
«Придя из Genesis и увидев, как разворачиваются события 2022 года, я остро осознаю важность предоставления трейдерам возможности работать на некастодиальных платформах, сохраняя при этом полный контроль над своими активами», — сказал тогда Моро.
Конечно, институциональные трейдеры также жаждут кредитов с недостаточным обеспечением, потому что они более эффективны с точки зрения капитала.
«Сложно перекрестно обеспечить активы, приносящие доход в сети, двусторонними внебиржевыми соглашениями экономически эффективным способом. Fractal решает эту проблему, помещая их в блокчейн, что прозрачно и эффективно для обеих сторон транзакции. QCP Capital рада поддержать такое решение, которое повышает эффективность использования капитала и ускоряет развитие DeFi», — сказал Стэн Лоу, руководитель отдела инвестиций QCP Capital.
QCP инвестировала вместе с 6th Man Ventures, Archetype. Blizzard и CMT Digital. Другими инвесторами являются Golden Tree Asset Management, CoinShares и Spartan Group.
